Modelo 720: declarar bienes en el extranjero sin líos

¿Qué es el Modelo 720 y para qué sirve?

El Modelo 720 es una declaración informativa que deben presentar determinados contribuyentes residentes en España para informar a la Agencia Tributaria sobre bienes y derechos situados en el extranjero. No es un impuesto adicional, sino una obligación de información: sirve para que Hacienda conozca el patrimonio que los residentes españoles mantienen fuera del país y pueda comprobar si se han cumplido correctamente las obligaciones fiscales en IRPF, Impuesto sobre Sociedades o Impuesto sobre el Patrimonio.

Aunque no suponga pagar directamente un tributo, el Modelo 720 ha sido históricamente una de las obligaciones más sensibles por el nivel de detalle exigido y por su régimen sancionador, que fue muy severo hasta que el Tribunal de Justicia de la Unión Europea lo declaró desproporcionado. Hoy sigue siendo obligatorio, pero con sanciones más ajustadas y respetuosas con el Derecho de la UE.

El objetivo de esta guía es ayudarte a entender, con un enfoque práctico y sin tecnicismos innecesarios, cuándo debes presentar el Modelo 720, qué bienes se incluyen, cómo rellenarlo paso a paso y cómo evitar errores que puedan complicar tu relación con Hacienda.

¿Quién está obligado a presentar el Modelo 720?

Están obligadas a presentar el Modelo 720 las personas físicas y jurídicas residentes en España, así como los establecimientos permanentes en territorio español de no residentes, que sean titulares, representantes, autorizados, beneficiarios o tengan poderes de disposición sobre determinados bienes y derechos situados en el extranjero, siempre que se superen ciertos umbrales de valor.

La residencia fiscal en España se determina, con carácter general, por la permanencia más de 183 días en territorio español durante el año natural, por el núcleo principal de intereses económicos o por la residencia habitual del cónyuge no separado legalmente y de los hijos menores. Si eres residente fiscal en España, debes revisar si cumples los requisitos de valor para declarar.

• Personas físicas residentes en España (trabajadores, pensionistas, autónomos, etc.).
• Sociedades y entidades residentes en España.
• Establecimientos permanentes en España de entidades no residentes.
• Entidades en régimen de atribución de rentas (comunidades de bienes, sociedades civiles, etc.).

Además, una vez presentada la declaración por un determinado bloque de bienes, solo será obligatorio volver a presentarla en años posteriores si el valor conjunto de ese bloque aumenta en más de 20.000 euros respecto a la última declaración presentada, o si se cancelan, transmiten o extinguen bienes previamente declarados.

Bienes y derechos que deben declararse

El Modelo 720 se estructura en tres grandes bloques de información. Cada bloque agrupa un tipo de bienes o derechos situados en el extranjero. Es fundamental identificar correctamente en qué categoría encaja cada elemento de tu patrimonio para evitar omisiones o duplicidades.

1. Cuentas en entidades financieras situadas en el extranjero

En este bloque se incluyen las cuentas corrientes, de ahorro, imposiciones a plazo, cuentas de crédito y cualquier otra cuenta o depósito en entidades financieras ubicadas fuera de España, de las que seas titular, autorizado, representante o sobre las que tengas poderes de disposición.

• Cuentas corrientes y de ahorro en bancos extranjeros.
• Depósitos a plazo fijo en entidades financieras fuera de España.
• Cuentas de valores asociadas a brókers extranjeros (cuando se configuran como cuentas bancarias).
• Cuentas en neobancos o fintech radicados en otros países de la UE o fuera de ella.

Debes declarar el saldo a 31 de diciembre y el saldo medio del último trimestre del año. Si el valor conjunto de todas las cuentas en el extranjero supera los 50.000 euros, se activa la obligación de declarar este bloque.

2. Valores, derechos, seguros y rentas depositados o gestionados en el extranjero

Este bloque es más amplio y abarca inversiones financieras y determinados productos aseguradores situados fuera de España. Incluye, entre otros:

• Acciones y participaciones en sociedades extranjeras depositadas en brókers o entidades fuera de España.
• Fondos de inversión y ETFs custodiados en entidades extranjeras.
• Bonos, obligaciones y otros instrumentos de renta fija emitidos por entidades no residentes.
• Seguros de vida o invalidez contratados con entidades aseguradoras extranjeras.
• Rentas temporales o vitalicias derivadas de la entrega de capital a entidades situadas en el extranjero.

El valor de referencia suele ser el valor a 31 de diciembre de cada año. De nuevo, solo existe obligación de declarar si el valor conjunto de todos estos bienes y derechos supera los 50.000 euros.

3. Bienes inmuebles y derechos sobre inmuebles situados en el extranjero

En este bloque se incluyen los bienes inmuebles ubicados fuera de España, así como los derechos reales sobre los mismos (usufructo, nuda propiedad, multipropiedad, etc.). Algunos ejemplos habituales son:

• Viviendas en propiedad en otro país (residencia habitual, segunda residencia, vivienda vacacional).
• Locales comerciales, oficinas o naves industriales en el extranjero.
• Terrenos rústicos o urbanos fuera de España.
• Derechos de usufructo, multipropiedad o similares sobre inmuebles extranjeros.

El valor a declarar suele ser el valor de adquisición, aunque conviene revisar cada caso concreto (por ejemplo, si se han realizado ampliaciones o mejoras significativas). Si el valor conjunto de los inmuebles y derechos sobre inmuebles en el extranjero supera los 50.000 euros, se debe informar de este bloque.

Plazos y forma de presentación sin errores

El Modelo 720 se presenta de forma telemática, a través de la Sede Electrónica de la Agencia Tributaria. No existe presentación en papel. Es imprescindible disponer de certificado digital, DNI electrónico o sistema Cl@ve para poder completar el trámite.

Plazo de presentación

El plazo general de presentación del Modelo 720 abarca desde el 1 de enero hasta el 31 de marzo del año siguiente al que se refiera la información. Por ejemplo, la información correspondiente al año 2024 se declara entre el 1 de enero y el 31 de marzo de 2025.

• Periodo: 1 de enero – 31 de marzo.
• Ámbito temporal: información a 31 de diciembre del año anterior.
• Excepciones: solo en casos muy concretos (por ejemplo, incidencias técnicas acreditadas).

Canales y requisitos técnicos

La presentación se realiza exclusivamente por Internet. Para ello, debes acceder a la Sede Electrónica de la Agencia Tributaria, localizar el Modelo 720 en el apartado de declaraciones informativas y seguir el asistente de cumplimentación.

• Disponer de certificado digital, DNIe o sistema Cl@ve.
• Contar con un navegador compatible y actualizado.
• Tener a mano la documentación de soporte: extractos bancarios, contratos, escrituras, certificados de valores, etc.
• Comprobar que los datos identificativos (NIF, domicilio fiscal) están actualizados en la AEAT.

Cómo rellenar el Modelo 720 paso a paso

Rellenar el Modelo 720 puede resultar intimidante la primera vez, pero si sigues un orden lógico y tienes la documentación preparada, el proceso se simplifica notablemente. A continuación se detalla un esquema paso a paso para completar la declaración sin líos.

1. Reunir la documentación necesaria

• Extractos bancarios con saldos a 31 de diciembre y saldo medio del último trimestre.
• Certificados de posiciones de brókers y entidades financieras extranjeras.
• Contratos de seguros de vida o invalidez y certificados de valor de rescate.
• Escrituras de compra de inmuebles y documentos que acrediten el valor de adquisición.
• Datos identificativos de las entidades (nombre, domicilio, país, código BIC/IBAN si procede).

2. Acceder al formulario en la Sede Electrónica

Una vez en la Sede Electrónica de la AEAT, localiza el Modelo 720 en el apartado de declaraciones informativas. Selecciona el ejercicio correspondiente y elige la opción de cumplimentación y presentación. Identifícate con tu certificado digital, DNIe o Cl@ve.

3. Completar los datos identificativos

En la primera parte del formulario se solicitan los datos del declarante: NIF, nombre o razón social, domicilio fiscal y ejercicio al que corresponde la declaración. Verifica que toda la información sea correcta, ya que cualquier error puede generar requerimientos posteriores.

4. Rellenar la información de cada bloque

El formulario se organiza en apartados para cada uno de los tres bloques de bienes. En cada registro deberás indicar, entre otros, los siguientes datos:

• Tipo de bien o derecho (cuenta, valor, seguro, inmueble, etc.).
• Identificación del bien (número de cuenta, ISIN, dirección del inmueble, etc.).
• País donde se encuentra el bien o la entidad.
• Fecha de adquisición o de apertura de la cuenta.
• Valor a 31 de diciembre (y saldo medio en el caso de cuentas).
• Porcentaje de titularidad cuando existan varios titulares.

Es importante utilizar los códigos de país y claves de tipo de bien que indica la propia AEAT en las instrucciones del modelo. Un error en estos códigos puede provocar inconsistencias en la información.

5. Revisar, validar y presentar

Antes de presentar, utiliza la opción de validación del formulario. El sistema te indicará si existen errores formales o datos obligatorios sin cumplimentar. Corrige cualquier incidencia y vuelve a validar hasta que no aparezcan errores.

Una vez validado, procede a la presentación. El sistema generará un justificante con un número de registro y un PDF de la declaración. Guarda este justificante y la documentación de soporte durante al menos el plazo de prescripción aplicable.

Límites, exenciones y casos frecuentes

No todos los bienes en el extranjero deben declararse en el Modelo 720. Existen límites cuantitativos y situaciones específicas en las que no hay obligación, incluso cuando se tienen activos fuera de España. Conocer estos matices te permitirá evitar declaraciones innecesarias o, al contrario, omisiones involuntarias.

Límites cuantitativos por bloque

• Umbral inicial: obligación de declarar cuando el valor conjunto de cada bloque supere los 50.000 €.
• Declaraciones posteriores: solo si el incremento del valor conjunto de un bloque supera los 20.000 € respecto a la última declaración presentada.
• Cancelaciones o transmisiones: obligación de declarar aunque no se supere el umbral de 20.000 €, si se han extinguido bienes previamente declarados.

Casos en los que no hay obligación

• Cuando el valor conjunto de un bloque no supera los 50.000 €.
• Cuando ya se declaró un bloque y el incremento conjunto no llega a 20.000 € y no hay cancelaciones.
• Determinados bienes afectos a actividades económicas declarados por entidades financieras españolas con la misma información.
• Supuestos específicos de entidades que ya informan a la AEAT mediante otras declaraciones informativas.

Situaciones frecuentes que generan dudas

• Cuentas compartidas con familiares en el extranjero: se declara el porcentaje de titularidad que corresponda al residente en España.
• Cuentas donde solo se es autorizado: en general, también pueden generar obligación de declarar si se supera el umbral.
• Brókers online extranjeros: si la custodia de valores está fuera de España, suelen entrar en el bloque 2.
• Criptomonedas: actualmente no se declaran en el Modelo 720, sino en modelos específicos cuando proceda, aunque la normativa está en evolución.

Sanciones y cambios tras la sentencia de la UE

El régimen sancionador del Modelo 720 fue durante años uno de los más duros de la normativa tributaria española, con sanciones fijas muy elevadas y la consideración de ganancias patrimoniales no justificadas sin prescripción. El Tribunal de Justicia de la Unión Europea declaró en 2022 que este régimen era desproporcionado y contrario al Derecho de la UE, obligando a España a modificar la normativa.

Tras esta sentencia, las sanciones se han ajustado, pero la obligación de declarar se mantiene. Ahora, las consecuencias por incumplimiento se alinean mejor con las que existen para otras declaraciones informativas, aunque siguen siendo relevantes.

Tipos de incumplimiento

• No presentar el Modelo 720 cuando existe obligación.
• Presentarlo fuera de plazo sin requerimiento previo.
• Presentarlo con datos incompletos, inexactos o falsos.
• Omitir bienes o derechos que debían haberse declarado.

Régimen sancionador actual

Aunque las sanciones concretas pueden variar en función de la gravedad y de si existe o no requerimiento previo, en términos generales se aplican criterios similares a los de otras declaraciones informativas (por ejemplo, modelos informative de cuentas y valores). Las sanciones ya no son automáticas y desproporcionadas como antes, pero un incumplimiento relevante puede derivar en multas significativas y en regularizaciones de IRPF o Impuesto sobre Sociedades si se detectan rentas no declaradas.

Errores habituales y cómo evitarlos

Muchos problemas con el Modelo 720 surgen por errores formales o por un mal entendimiento de qué debe declararse. Identificar los fallos más frecuentes te ayudará a presentar la declaración con seguridad y sin sobresaltos posteriores.

Errores más comunes

• No agrupar por bloques: confundir el umbral de 50.000 € por bien individual en lugar de por bloque conjunto.
• Olvidar cuentas con poco movimiento: cuentas antiguas o casi inactivas que siguen abiertas en el extranjero.
• Declarar dos veces el mismo bien: por ejemplo, una cuenta asociada a un bróker y los valores custodiados, sin distinguir correctamente el bloque.
• Errores en el país o en el tipo de bien: uso incorrecto de códigos o claves.
• No actualizar por incrementos > 20.000 €: pensar que solo se declara una vez y olvidarse de ejercicios posteriores.

Buenas prácticas para declarar sin líos

• Mantener un inventario anual de bienes en el extranjero con valores a 31 de diciembre.
• Solicitar a las entidades extranjeras certificados específicos para fines fiscales.
• Revisar cada año si se han producido incrementos significativos o cancelaciones.
• Guardar toda la documentación en formato digital y físico, ordenada por bloques.
• Consultar las instrucciones oficiales de la AEAT para el ejercicio correspondiente.

Ejemplos prácticos para declarar sin líos

Los ejemplos prácticos ayudan a aterrizar la teoría y a entender cómo aplicar las reglas del Modelo 720 a situaciones reales. A continuación se presentan varios supuestos habituales para ilustrar cuándo existe obligación de declarar y cómo se estructuraría la información.

Ejemplo 1: trabajador con cuenta de ahorro en otro país de la UE

Una persona que ha trabajado varios años en Alemania mantiene una cuenta de ahorro en un banco alemán con un saldo de 65.000 € a 31 de diciembre. Es residente fiscal en España desde hace dos años.

• Bloque afectado: cuentas en entidades financieras (bloque 1).
• Umbral: el saldo conjunto de cuentas en el extranjero supera 50.000 €.
• Obligación: sí, debe presentar Modelo 720 informando de esa cuenta.

Ejemplo 2: pequeño inversor con bróker extranjero

Un contribuyente tiene una cuenta en un bróker online con sede en otro país de la UE, donde mantiene acciones y ETFs por valor de 32.000 € a 31 de diciembre. No tiene otros bienes en el extranjero.

• Bloque afectado: valores y derechos (bloque 2).
• Umbral: el valor conjunto no llega a 50.000 €.
• Obligación: no, no debe presentar Modelo 720 por este bloque.

Ejemplo 3: matrimonio con vivienda en el extranjero

Un matrimonio residente en España posee al 50 % una vivienda en Francia, adquirida por 200.000 €. Cada cónyuge es titular del 50 % (100.000 € cada uno). No tienen otros bienes en el extranjero.

• Bloque afectado: inmuebles en el extranjero (bloque 3).
• Umbral: cada cónyuge supera individualmente los 50.000 € de valor.
• Obligación: sí, cada uno debe presentar su propio Modelo 720 declarando su porcentaje de titularidad.

Ejemplo 4: incremento de valor y obligación de volver a declarar

Un contribuyente declaró en 2022 valores en el extranjero por 60.000 €. En 2024, el valor a 31 de diciembre asciende a 75.000 €. No ha vendido ni comprado nuevos activos, solo ha habido revalorización.

• Incremento conjunto: 15.000 € respecto a la última declaración.
• Umbral de nueva declaración: 20.000 € de incremento.
• Obligación: no, no está obligado a presentar un nuevo Modelo 720 por este bloque en 2024.

Recomendaciones y checklist final

Declarar bienes en el extranjero mediante el Modelo 720 no tiene por qué ser un quebradero de cabeza si se sigue un método ordenado. Estas recomendaciones finales te ayudarán a cerrar el proceso con tranquilidad y a minimizar riesgos futuros.

Buenas prácticas anuales

• Revisar cada mes de enero todos los bienes y derechos en el extranjero.
• Solicitar a las entidades extranjeras certificados de saldos y posiciones a 31 de diciembre.
• Actualizar tu hoja de cálculo de inventario de bienes exteriores.
• Comprobar si se han producido incrementos superiores a 20.000 € por bloque.
• Verificar si se han cancelado cuentas, vendido inmuebles o extinguido derechos previamente declarados.

Checklist antes de presentar el Modelo 720

Si tras seguir este checklist sigues teniendo dudas relevantes, especialmente sobre la calificación de determinados productos financieros o estructuras en el extranjero, es recomendable acudir a un profesional especializado en fiscalidad internacional. Una revisión a tiempo puede evitar sanciones y regularizaciones costosas en el futuro.

Preguntas frecuentes sobre el Modelo 720